Криптовалютные провайдеры должны применять режим глобальных санкций против России, как и любой другой бизнес. Сегодня мы не рассматриваем криптовалюту как основной способ уклонения от санкций, хотя это может измениться в будущем.
Криптовалютные компании уже обязаны применять санкции
На прошлой неделе мы видели, как вице-премьер-министр Украины Михаил Федоров призывал запретить торговлю криптовалютой со всех адресов кошельков, принадлежащих России. Президент ЕЦБ Кристин Лагард призвала к скорейшему принятию регуляторного предложения ЕС «Рынок криптоактивов». А министры финансов ЕС обсуждали риск уклонения от санкций с помощью криптоактивов. Оправдано ли все внимание к криптоактивам в условиях применения санкций?
Начнем с того, что, как и любое другое юридическое лицо, поставщики услуг криптоактивов (или CASP, на языке ЕС) обязаны применять санкции. Они должны заморозить активы и запретить транзакции от лиц и организаций, находящихся под санкциями. Действительно, несколько крупных криптобирж указали, что они это делают. Национальным надзорным органам, например, в ЕС, Великобритании и США поручено следить за соблюдением требований.
До сих пор финансовые санкции были целенаправленными. Хотя широта и глубина санкций имеют далеко идущие последствия (в частности, замораживание резервов Центрального банка России), полного запрета на операции с Россией не вводилось. Трансграничные платежи, хотя и сильно ограничены, по-прежнему разрешены западными санкциями. На данном этапе не все российские банки исключены из глобального сервиса обмена платежными сообщениями Swift. Санкции, безусловно, имеют серьезные последствия для всех россиян. Однако дело здесь в том, что до сих пор западные политики делали выбор в пользу того, чтобы санкции не применялись повсеместно. С этой точки зрения, насколько мы понимаем, что украинское правительство призывало к этому, отказ всем россиянам в доступе к криптосервисам, похоже, пока не соответствует выбранному санкционному подходу.
Тем не менее, санкции могут измениться, и некоторые компании в других секторах решили (временно) вообще прекратить бизнес с Россией. Кроме того, ограничения, введенные российскими властями для ограничения оттока капитала, являются еще одним серьезным препятствием для трансграничных операций как юридических, так и частных лиц.
Нельзя недооценивать отслеживаемость транзакций в криптовалюте.
Другое беспокойство, которое обсуждалось министрами финансов ЕС на прошлой неделе, заключается в том, является ли криптовалюта серьезной лазейкой для уклонения от санкций и потребуются ли дополнительные меры. Тем не менее, криптокомпании из ЕС уже подпадают под действие закона ЕС о санкциях. Хотя регулирование криптоактивов в ЕС приветствуется по другим причинам (мы вернемся к теме регулирования рынков криптоактивов в ЕС в ближайшем будущем), мы изо всех сил пытаемся понять, как ускорение регулирования криптоактивов в ЕС поможет обеспечению соблюдения санкций.
Совершенно другое дело — как обращаться с поставщиками криптоуслуг, которые базируются в юрисдикциях с менее продвинутым регулированием криптоактивов. По своей сути глобальная цифровая экосистема, такая как криптовалюта, требует скоординированного глобального подхода к регулированию и надзору, например, минимальные стандарты и базовый обмен информацией между руководителями. Это уже было в повестке дня Совета по финансовой стабильности.
Тем не менее, даже если CASP в отдаленных юрисдикциях закрывают глаза на лиц, находящихся под санкциями, совершающих транзакции на их платформе, есть вероятность, что эти транзакции будут замечены либо в режиме реального времени, либо постфактум. То же самое применимо, если посредников полностью избегают, совершая транзакции с использованием «самостоятельных» кошельков. По мере того, как ончейн-криминалистические исследования с годами становились все более продвинутыми, становится все труднее спрятаться в блокчейне, который хранит идеальную историю транзакций для всеобщего обозрения. Монеты можно, приложив некоторые усилия, проследить до самой последней «сатоши», самой маленькой единицы биткойна. Недавние сообщения о возвращении денег программ-вымогателей и арестах, произведенных за взломы криптобирж, сделанные несколько лет назад, свидетельствуют об этом прогрессе. Следовательно, мы сильно сомневаемся в том, что криптовалюта позволит лицу, находящемуся под санкциями, переводить крупные суммы денег в Россию или из России так, чтобы это не было замечено и на него не отреагировали.
В конце концов, криптовалютные рынки могут стать для россиян способом избежать западных санкций и/или российских ограничений. Но есть и другие способы. Финансовые потоки могут в ограниченной степени быть перенаправлены в Китай и другие юрисдикции, которые не присоединились к западным санкциям. Наличные деньги и золото можно было провезти через границу физически. С этой точки зрения введение общего запрета для всех россиян, совершающих операции на криптовалютных биржах, кажется несовместимым с санкционной политикой, выбранной в других областях.
Тем не менее дело движется быстро. Несколько западных компаний объявили о закрытии бизнеса, что, по-видимому, выходит за рамки требований этих санкций. Сами западные санкции и их цели могут меняться со временем. Между тем российские контрмеры сокращают возможности и для трансграничных транзакций. Таким образом, хотя сегодня роль криптовалюты в содействии уклонению от санкций может показаться ограниченной, в будущем ситуация может измениться.